האקדמיה של FUNDBASEהמדריכים שמאחורי
המדריכים שמאחורי
ההשוואה.
הסברים קצרים ומדויקים על אפיקי החיסכון, מדדי הביצוע והעלויות — בעברית פשוטה, בלי הנחות מוקדמות על ידע קודם.
מסלול לימוד בחמישה שיעורים
24 דקות סה״כ · בקצב שלכם, בסדר שלכם01מה בכלל קיים?שישה אפיקי חיסכון — מה כל אחד עושה, למי הוא מיועד ומתי הכסף זמין.5 דק׳02מה יש לי מהם?השתלמות, גמל ופנסיה — אילו מכשירים כבר רשומים על שמכם, כולל כאלה ששכחתם.4 דק׳03כמה זה עולה לי?דמי ניהול מצבירה ומהפקדה — ולמה חצי אחוז הוא לא "חצי אחוז".5 דק׳04איך משווים נכון?תנודתיות, תשואה נטו ומדד שארפ — כיצד לקרוא את מפת הסיכון–תשואה.5 דק׳05איך עוברים?ניוד ללא אירוע מס וללא אובדן ותק — מה נדרש ומה קורה בפועל.5 דק׳
מחשבון
מחשבון ריבית דריבית — כמה שווה תשואה טובה יותר?
בחרו סכום פתיחה, הפקדה חודשית ותשואה שנתית — והשוו מול תרחיש בסיס של 4% עם אותם סכומים בדיוק. ההבדל הוא רק התשואה.
התרחיש שלכם
סכום פתיחה₪100,000
הפקדה חודשית₪1,500
תשואה שנתית12.0%
תקופת החיסכון20 שנים
תרחיש הבסיס
אותו סכום פתיחה ואותה הפקדה חודשית — בתשואה שנתית קבועה של 4%. מתעדכן אוטומטית לפי הבחירות שלכם.
התרחיש שלכם — סך הכל
₪2,261,573
תרחיש הבסיס (4%) — סך הכל
₪755,118
ההפרש ביניהם
₪1,506,456
חישוב ריבית דריבית שנתי, לפני מס. הדמיה בלבד — לא תחזית ולא ייעוץ.
רוצים לראות גם את השפעת דמי הניהול על הסכום הסופי? למחשבון המלא ←
ספריית המדריכים
29 מדריכיםמושגי בסיס
7 מדריכיםמה זו קרן השתלמות?קרן השתלמות היא המכשיר היחיד בישראל שבו המעסיק מפקיד את החלק הארי, ההטבה חלה כבר בשלב ההפקדה, והכסף נזיל אחרי שש שנים. המדריך מסביר את מבנה ההפקדה 7.5/2.5, את תקרת ההפקדה המוטבת ומה קורה מעליה, מה קורה במשיכה מוקדמת, איך דמי הניהול באמת עובדים, ואת אפשרות ההלוואה הזולה כנגד הצבירה.14 דק׳ קריאהמה זו קופת גמל להשקעה?קופת גמל להשקעה משלבת נזילות מלאה, דחיית מס, מעבר בין מסלולים ללא אירוע מס — ומיסוי על הרווח הריאלי ולא הנומינלי, שהוא היתרון שהכי פחות מדברים עליו. המדריך מפרק את המכשיר, משווה אותו לתיק פרטי בעלויות ובמיסוי עם אומדני עלות, ומסביר את מבנה דמי הניהול ואת אפשרות ההלוואה.16 דק׳ קריאהמה זו קופת גמל (לקצבה)?המונח "קופת גמל" מתאר יותר ממכשיר אחד, וזה מקור בלבול נפוץ. זו הקופה הפנסיונית הוותיקה, שרבים נושאים בה צבירות עבר שלא נבדקו שנים. המדריך מסביר את ההבדלים, מה מייחד את מסלולי המדרגות ומבטיחי התשואה, ואיך לבדוק צבירה ישנה.7 דק׳ קריאהמה זו קרן פנסיה?עבור רוב החוסכים קרן הפנסיה תהיה הצבירה הגדולה ביותר שתיווצר על שמם — ואחד המוצרים שנבדקים הכי פחות. המדריך מסביר את שני הרכיבים שלה, מה קובע את גובה הקצבה, מה הנתונים הפתוחים אינם מכסים, ואיך לבדוק את הקרן שלכם.8 דק׳ קריאהמה זה חיסכון לכל ילד?המדינה פותחת חיסכון לכל ילד ומפקידה אליו מדי חודש, וההורים בוחרים היכן הכסף מושקע. זו בחירה שרבים דילגו עליה, ומשקלה לאורך 18 שנה משמעותי — במיוחד כאן, שבו המדינה נושאת בדמי הניהול והבחירה נקייה מעלויות.10 דק׳ קריאהמה זו פוליסת חיסכון?פוליסת חיסכון היא מכשיר השקעה גמיש המנוהל בידי חברת ביטוח, והיא נבדלת משאר האפיקים בכך שהיא חוזה. המדריך מסביר מה זה "משתתפת ברווחים", למה שנת ההנפקה קובעת מול מי נכון להשוות, ומה לבדוק בפוליסה ותיקה.7 דק׳ קריאהכוחה של ריבית דריביתריבית דריבית היא המנגנון שהופך פער קטן בתשואה או בדמי ניהול לפער משמעותי בסכום הסופי. המדריך מסביר את המנגנון, את הצד ההפוך שלו, ומאפשר לבחון אותו במחשבון אינטראקטיבי.5 דק׳ קריאה
מדדי ביצוע
4 מדריכיםמה זו סטיית תקן (σ)?σ היא המספר שהכי הרבה משתמשים בו באתר ושהכי מעט מסבירים — הציר האופקי של המפה, עמודה בטבלה ואחד מששת המספרים בעמוד הקרן. המדריך מסביר מה היא מודדת בפועל, מה היא לא אומרת, ולמה σ נמוכה אינה שם נרדף ל"בטוח".5 דק׳ קריאהמה זה מדד שארפ?תשואה כשלעצמה לא מלמדת כמה סיכון נדרש כדי להשיג אותה. מדד שארפ מודד את התשואה העודפת ליחידת סיכון ומאפשר להשוות יעילות בין קרנות. המדריך מסביר את החישוב, איך לקרוא את המספר, ומה חשוב לדעת על האופן שבו הוא מוצג באתר.6 דק׳ קריאהמה זה מקדם אלפא (α)?כשקרן משיגה תשואה, חלקה נובע מתנועת השוק וחלקה מהחלטות המנהל. אלפא מנסה להפריד בין השניים — ויש סיבות טובות מאוד להתייחס אליו בזהירות. המדריך מסביר מה הוא מודד, מול מה הוא נמדד אצלנו, ומתי לא להסתמך עליו.5 דק׳ קריאהמה זה מקדם בטא (β)?בטא מתאר את רגישות הקרן לתנועות קבוצת הייחוס שלה — כלומר את עוצמת התנודתיות הצפויה. אין בו טוב או רע, אלא התאמה לאופק הזמן של החוסך. המדריך מסביר איך לקרוא אותו ומתי הוא גס מכדי להסתמך עליו.6 דק׳ קריאה
עלויות ודמי ניהול
3 מדריכיםכמה באמת עולים לכם דמי ניהול של 0.7%?0.7% נשמע כשיעור זניח, אך דמי ניהול פועלים כהצטברות הפוכה: הם נגבים על כל הצבירה מדי שנה, ומצטברים לאורך זמן לסכומים משמעותיים. המדריך מסביר את המנגנון, מראה מתי כל עשירית אחוז שווה יותר, ואיך לבדוק את השיעור שלכם.5 דק׳ קריאהדמי ניהול מצבירה מול דמי ניהול מהפקדה — מה ההבדלבקופות גמל ובקרנות פנסיה נגבים שני סוגי דמי ניהול הפועלים על בסיסים שונים לגמרי. איזה מהם משמעותי יותר תלוי בשלב שבו נמצא החוסך — והתשובה מתהפכת עם הזמן. המדריך מסביר מתי כל אחד כבד יותר ואיך לבדוק את שניהם באתר.5 דק׳ קריאהאיך מנהלים משא ומתן על דמי ניהול (כן, מותר)דמי ניהול אינם מחיר קבוע אלא נקודת פתיחה הניתנת למשא ומתן. הגורם המשפיע ביותר בשיחה כזו הוא נתון השוואתי על השיעור הנגבה באותו מסלול. המדריך מסביר למה יש מקום למשא ומתן, איך להתכונן, ומה בדיוק לומר.5 דק׳ קריאה
נזילות ומיסוי
4 מדריכיםקרן השתלמות היא לא פנסיה: נזיל אחרי 6 שניםתפיסה נפוצה גורסת שקרן השתלמות נעולה עד גיל פרישה. בפועל היא נזילה לאחר שש שנים, ולכך יש השלכה ישירה על אופן ניהול הכסף. המדריך מסביר איך הוותק נספר, מה קורה כשמושכים, ולמה דווקא באפיק הזה איכות הקרן משנה יותר.5 דק׳ קריאהמתי הכסף באמת זמין? מדריך נזילות לכל אפיקמועד הזמינות של הכסף משתנה מהותית בין ששת האפיקים — מנזילות מיידית ועד גיל פרישה. המדריך פורש את ציר הנזילות כולו, מסביר את הקשר ההפוך בין נזילות להטבת מס, ומראה איך לתרגם אופק זמן לבחירת אפיק.5 דק׳ קריאההלוואה על חשבון החיסכון — קרן השתלמות וקופת גמל להשקעהאפשר לקבל הלוואה מהגוף שמנהל את הקרן שלכם, כשהחיסכון עצמו משמש ביטחון — ולכן הריבית נמוכה. הכסף נשאר מושקע, אין אירוע מס והוותק נשמר. המדריך מסביר את התהליך, מה קובע את הריבית והתנאים, איך הנזילות משנה הכול, ומה הסיכונים שאף אחד לא מדגיש.11 דק׳ קריאהחיסכון לכל ילד — הבחירה ששווה עשרות אלפיםההפקדות בחיסכון לכל ילד מבוצעות על ידי המדינה, אך שתי החלטות נותרות בידי ההורים. באופק של עד 18 שנה משקלן מגיע לעשרות אלפי שקלים — וזו כנראה ההחלטה הפיננסית עם היחס הטוב ביותר בין מאמץ לתוצאה שהורה יכול לקבל.5 דק׳ קריאה
מעבר בין קרנות
3 מדריכיםלעבור קרן בלי לאבד ותק ובלי אירוע מסשני חששות מרכזיים מעכבים מעבר בין קרנות — אובדן ותק וחבות מס. ניוד תקין בין קרנות מאותו סוג נועד למנוע את שניהם. המדריך מסביר את ההבדל בין ניוד למשיכה, מה לבדוק לפני מעבר, ומתי דווקא לא כדאי לזוז.5 דק׳ קריאה"הסוכן שלי אומר שלא כדאי" — מה באמת עומד מאחורי זהמבנה התגמול בענף הפנסיוני יוצר ניגוד עניינים מובנה בין הממליץ לחוסך. הכרת המבנה אינה מחייבת פסילת העצה, אלא מאפשרת לקרוא אותה בהקשר הנכון — ולשאול את שלוש השאלות שהופכות המלצה לנימוק.4 דק׳ קריאהאיתור כספים אבודים: הקופות ששכחתם שיש לכםחשבונות פנסיוניים לא פעילים ממקומות עבודה קודמים ממשיכים לגבות דמי ניהול, לעיתים במשך שנים. המדריך מסביר למה זה קורה כמעט לכולם, איך לאתר את כל החשבונות הרשומים על שמכם, ומה לעשות אחרי שמצאתם.4 דק׳ קריאה
בחירת מסלול
6 מדריכיםמדריך המסלולים — קרנות השתלמותבחרתם קרן השתלמות, אבל בתוכה יש עוד בחירה שרובנו דילגו עליה — המסלול. הוא זה שקובע איפה הכסף באמת מושקע, והמעבר בינו לבין אחר הוא לא אירוע מס. המדריך מפרט את כל קבוצות המסלולים ומראה איך להשוות ביניהן נכון.9 דק׳ קריאהמדריך המסלולים — קופות גמל להשקעהקופת גמל להשקעה מציעה את תפריט המסלולים המפורט ביותר מבין אפיקי החיסכון — מכספי שקלי ועד מנייתי מלא. המדריך מסדר את כולם לשבע משפחות, מסביר מה מבדיל ביניהן, ומראה איך להשוות בתוך כל משפחה נכון.8 דק׳ קריאהמדריך המסלולים — קרנות פנסיהבפנסיה המילה "מסלול" מבלבלת, כי היא מתארת שני דברים שונים לגמרי — סוג הקרן מצד אחד, ומדיניות ההשקעה מצד שני. המדריך מפריד ביניהם, מסביר את המודל תלוי-הגיל, ומראה בדיוק מה ההשוואה שלנו כוללת ומה לא.7 דק׳ קריאהמדריך המסלולים — קופות גמלקופת גמל מציעה את אותו תפריט מסלולים כמו גמל להשקעה, ועוד שתי משפחות שאין באף אפיק אחר — מסלולי מדרגות תלויי-גיל ומסלולים מבטיחי תשואה. המדריך מסביר מה מייחד אותן ולמה אי אפשר להשוות אותן לשאר.6 דק׳ קריאהמדריך המסלולים — חיסכון לכל ילדבחיסכון לכל ילד המסלולים בנויים סביב רמת סיכון, לא סביב סגנון השקעה. וכיוון שהמדינה משלמת את דמי הניהול, הבחירה כאן נקייה במיוחד — היא כמעט כולה שאלה של אופק זמן. המדריך מראה בדיוק איך לתרגם את הגיל של הילד לבחירת מסלול.7 דק׳ קריאהמדריך המסלולים — פוליסות חיסכוןבפוליסות חיסכון החלוקה באתר אינה לפי סגנון השקעה אלא לפי שנת הנפקת הפוליסה — וזו לא גחמה טכנית. שנת ההנפקה קובעת את תנאי החוזה, ולכן היא הדבר היחיד שהופך השוואה להוגנת. המדריך מסביר את שלושת הדורות ומה לבדוק בכל אחד.5 דק׳ קריאה
לבדיקת הקרן שלכם
הנתונים שעליהם מדברים המדריכים — במפת הסיכונים ובהשוואה המלאה.